瞄準(zhǔn)高水平制度型開放 體系化推進(jìn)上海國際金融中心建設(shè)

證券時(shí)報(bào)記者 張淑賢

建設(shè)強(qiáng)大的國際金融中心是我國邁向金融強(qiáng)國的必由之路。黨的二十屆三中全會(huì)通過的《中共中央關(guān)于進(jìn)一步全面深化改革 推進(jìn)中國式現(xiàn)代化的決定》，明確要求“加快建設(shè)上海國際金融中心”。

建設(shè)上海國際金融中心作為一項(xiàng)重大國家戰(zhàn)略，目前正邁向全面提升能級(jí)階段。2023年11月，習(xí)近平總書記在考察上海期貨交易所時(shí)強(qiáng)調(diào)，上海建設(shè)國際金融中心目標(biāo)正確、步伐穩(wěn)健、前景光明。

如何加快上海國際金融中心建設(shè)？近日召開的上海市委十二屆五次全會(huì)給出了答案：體系化推進(jìn)國際金融中心建設(shè)。未來，上海將在更大范圍、更廣領(lǐng)域、更高層次上推進(jìn)金融高水平制度型對(duì)外開放，為建設(shè)金融強(qiáng)國試制度、探新路、補(bǔ)短板。

加快推進(jìn)國際金融中心建設(shè)

上海國際金融中心建設(shè)，正以“時(shí)不我待、只爭(zhēng)朝夕”的緊迫感加快推進(jìn)。

8月2日，國家金融監(jiān)督管理總局和上海市政府聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于加快上海國際再保險(xiǎn)中心建設(shè)的實(shí)施意見》，穩(wěn)步推動(dòng)上海國際再保險(xiǎn)中心高質(zhì)量發(fā)展。這是去年6月“國際板”正式啟動(dòng)后，上海國際再保險(xiǎn)中心在制度建設(shè)上邁出的重要一步。

7月31日，上海發(fā)布“浦江之光”行動(dòng)升級(jí)版，力爭(zhēng)用5年時(shí)間，將上海打造成為引領(lǐng)新質(zhì)生產(chǎn)力的投融資集聚區(qū)、上市公司高質(zhì)量發(fā)展的示范區(qū)、資本市場(chǎng)生態(tài)健康規(guī)范的先導(dǎo)區(qū)，更好服務(wù)中國式現(xiàn)代化大局。

《上海市推進(jìn)國際金融中心建設(shè)條例》（下稱《條例》）的修訂工作同樣快馬加鞭。7月4日至7月18日，《條例（修訂草案）》公開征求意見；7月25日，上海市人大召開《條例（修訂草案）》立法建議征詢會(huì)；7月30日，上海市人大常委會(huì)第三十次主任會(huì)議聽取《條例（修訂草案）》審議結(jié)果報(bào)告。

《條例》的修訂，被認(rèn)為是全面貫徹黨的二十屆三中全會(huì)精神在上海付諸實(shí)踐的重大立法舉措，將為提升上海國際金融中心建設(shè)能級(jí)、更好服務(wù)金融強(qiáng)國建設(shè)提供有力法治保障。

“金融強(qiáng)國”目標(biāo)由去年10月底召開的中央金融工作會(huì)議首次提出。強(qiáng)大的國際金融中心是金融強(qiáng)國六大關(guān)鍵核心金融要素之一，為此，中央金融工作會(huì)議明確提出“要增強(qiáng)上海國際金融中心的競(jìng)爭(zhēng)力和影響力”。

“兩大重磅會(huì)議都點(diǎn)題‘上海國際金融中心’，這既是上海國際金融中心建設(shè)的重要機(jī)遇，也是上海國際金融中心建設(shè)的新起點(diǎn)�！鄙虾＝煌ù髮W(xué)中國金融研究院副院長(zhǎng)朱啟貴在接受證券時(shí)報(bào)記者采訪時(shí)表示。

時(shí)針撥回至2009年4月，《國務(wù)院關(guān)于推進(jìn)上海加快發(fā)展現(xiàn)代服務(wù)業(yè)和先進(jìn)制造業(yè) 建設(shè)國際金融中心和國際航運(yùn)中心的意見》正式發(fā)布，明確提出“到2020年上海要基本建成與我國經(jīng)濟(jì)實(shí)力及人民幣國際地位相適應(yīng)的國際金融中心”的戰(zhàn)略目標(biāo)，并對(duì)具體任務(wù)作出部署。由此，上海在國際金融中心版圖中的坐標(biāo)迅速崛起。

經(jīng)過十余年發(fā)展，上海國際金融中心建設(shè)階段性戰(zhàn)略任務(wù)已經(jīng)基本完成。2023年，上海金融業(yè)增加值8646.86億元，比上年增長(zhǎng)5.2%。今年上半年，上海金融業(yè)增加值同比增長(zhǎng)達(dá)5.7%。

具體來看：上海金融市場(chǎng)發(fā)展格局日益完善，集聚各類全國性金融市場(chǎng)和金融基礎(chǔ)設(shè)施，2023年金融市場(chǎng)交易總額達(dá)3373.6萬億元，同比增長(zhǎng)15%，推出了原油期貨等一系列重要金融產(chǎn)品工具，“上海金”“上海油”“上海銅”等價(jià)格影響力日益擴(kuò)大；中外金融機(jī)構(gòu)集聚效應(yīng)明顯，截至2023年底，各類持牌金融機(jī)構(gòu)達(dá)1771家，其中外資金融機(jī)構(gòu)占比近三分之一；人民幣跨境使用樞紐地位不斷鞏固，2023年上�？缇橙嗣駧沤Y(jié)算量突破20萬億元，在全國結(jié)算總量中比重超過43%。

國際化仍是

國際金融中心短板

上海國際金融中心建設(shè)雖然取得了巨大成就，但對(duì)標(biāo)紐約、倫敦等國際一流金融中心仍有明顯差距。

在朱啟貴看來，差距主要體現(xiàn)在數(shù)量驅(qū)動(dòng)較強(qiáng)，質(zhì)量引領(lǐng)有待加強(qiáng)；傳統(tǒng)領(lǐng)域較強(qiáng)，新興領(lǐng)域有待加強(qiáng)；國內(nèi)影響力較強(qiáng)，國際競(jìng)爭(zhēng)力有待加強(qiáng)；融資功能較強(qiáng)，投資功能有待增強(qiáng)。

以“國際競(jìng)爭(zhēng)力”為例，朱啟貴舉例稱，美國紐約交易所和納斯達(dá)克交易所以及英國倫敦交易所上市企業(yè)中，海外企業(yè)占比均超過20%，境外投資者持有股票市值更是均在30%以上，而上海金融要素市場(chǎng)在集聚境外投資者等方面相去甚遠(yuǎn)。

人民幣國際化方面，根據(jù)環(huán)球銀行金融電信協(xié)會(huì)（SWIFT）數(shù)據(jù)，人民幣雖然在我國跨境交易中占比已超過50%，但在全球支付中所占份額還不足5%。

“上海國際金融中心建設(shè)當(dāng)前的主要任務(wù)之一即是為配置國際金融資源打造重要平臺(tái)，為提升國際化程度拓展更廣闊的空間�！敝靻①F說。

中國（上海）自貿(mào)區(qū)研究院（浦東改革與發(fā)展研究院金融研究室）主任劉斌也向證券時(shí)報(bào)記者表示，上海應(yīng)穩(wěn)步推進(jìn)金融高水平開放，建立健全跨境金融體系，積極擴(kuò)大外資機(jī)構(gòu)參與國內(nèi)金融市場(chǎng)的業(yè)務(wù)范圍和各類試點(diǎn)工作。

在劉斌看來，上海還應(yīng)建設(shè)國家級(jí)金融科技示范區(qū)，引進(jìn)高等級(jí)金融科技機(jī)構(gòu)，推動(dòng)金融科技產(chǎn)學(xué)研合作，在監(jiān)管部門指導(dǎo)下進(jìn)一步擴(kuò)大監(jiān)管沙盒的試點(diǎn)范圍、廣度、深度，打造國際化、專業(yè)化、多元化的金融科技生態(tài)。

更高層次推進(jìn)

金融制度型開放

增強(qiáng)上海國際金融中心的競(jìng)爭(zhēng)力和影響力，上海已提出，體系化推進(jìn)國際金融中心建設(shè)。在上 海市委金融辦常務(wù)副主任、市金融工作黨委常務(wù)副書記周小全看來，“體系化推進(jìn)國際金融中心建設(shè)”對(duì)推動(dòng)金融改革舉措在上海更好落地，將起到示范引領(lǐng)作用。

“下一步，上海將從金融管道式開放向制度型開放轉(zhuǎn)變，在更大范圍、更廣領(lǐng)域、更高層次上推進(jìn)金融高水平制度型對(duì)外開放�！敝苄∪�此前表示。

發(fā)揮金融改革試驗(yàn)田作用，上海已繪制了“金融高水平制度型開放”路線圖：一是進(jìn)一步“互聯(lián)互通”，籌建國際金融資產(chǎn)交易平臺(tái)，提升國際再保險(xiǎn)中心能級(jí)，創(chuàng)新人民幣計(jì)價(jià)的國際化期貨期權(quán)品種，不斷提升金融市場(chǎng)國際化水平。

二是進(jìn)一步“對(duì)標(biāo)對(duì)表”，對(duì)接《全面與進(jìn)步跨太平洋伙伴關(guān)系協(xié)定》（CPTPP）、《數(shù)字經(jīng)濟(jì)伙伴關(guān)系協(xié)定》（DEPA）等國際經(jīng)貿(mào)規(guī)則，在自由貿(mào)易賬戶功能升級(jí)、自貿(mào)區(qū)離岸債券發(fā)展等方面參與地方立法，研究推出上海國際金融中心服務(wù)企業(yè)“走出去”行動(dòng)方案，穩(wěn)妥發(fā)展跨境金融、離岸金融。

三是進(jìn)一步“增量提質(zhì)”，修訂《條例》，提升金融中心法治化水平，擴(kuò)大外資金融機(jī)構(gòu)在滬業(yè)務(wù)范圍，全面落實(shí)國民待遇，吸引更多長(zhǎng)期資本和國際組織來滬展業(yè)。

《條例》的修訂，已將相關(guān)制度型開放事宜提上議事日程。《條例（修訂草案）》提出，上海市政府配合中央金融管理部門完善準(zhǔn)入前國民待遇加負(fù)面清單的管理模式，對(duì)標(biāo)國際高標(biāo)準(zhǔn)經(jīng)貿(mào)協(xié)議中金融領(lǐng)域相關(guān)規(guī)則，增強(qiáng)金融開放政策的透明度、穩(wěn)定性和可預(yù)期性。上海自貿(mào)區(qū)及臨港新片區(qū)應(yīng)當(dāng)結(jié)合區(qū)域功能定位，加快金融改革創(chuàng)新先行先試，實(shí)施金融高水平制度型開放。

人民幣國際化方面，《條例（修訂草案）》指出，上海市會(huì)同中央金融管理部門構(gòu)建與企業(yè)國際經(jīng)營需求相匹配的金融服務(wù)體系，發(fā)展跨境金融和離岸金融業(yè)務(wù)。支持浦東新區(qū)探索制定離岸相關(guān)法規(guī)、交易及外匯管理制度，在風(fēng)險(xiǎn)可控前提下發(fā)展人民幣離岸交易。

“上海還應(yīng)完善支持金融高水平開放的配套措施，以自貿(mào)區(qū)制度創(chuàng)新保障金融高水平對(duì)外開放和金融安全�！眲⒈笳f。

據(jù)了解，上海未來將堅(jiān)定不移深化金融高水平改革開放，以更大力度推進(jìn)金融領(lǐng)域首創(chuàng)性改革、引領(lǐng)性開放，加大風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試，持續(xù)提升國際金融中心能級(jí)，不斷增強(qiáng)全球資源配置功能，更好為金融強(qiáng)國試制度、探新路、補(bǔ)短板。